살바도르의 비트코인 실험: 이상은 풍만하고 현실은 뼈저리다

실패는 아마도 살바도르의 비트코인 실험의 가장 좋은 결과일 것이다. 이 나라의 아세베도 전 중앙은행장은 "비트코인법이 성공을 거두면 비트코인의 하락은 재난을 가져올 것이다. 이 법안의 실패는 오히려 우리를 구할 수 있을 것" 이라고 말했다.

살바도르는 비트코인 신앙자들이 보는 암호화폐의 천국으로 이 나라는 세계에서 몇 안 되는 해변에서 비트코인으로 콜라나 맥주를 살 수 있는 곳 중 하나다.이론적으로 말하자면, 당신은 비트코인으로 집세를 지불하고, 집을 사고, 신용카드를 갚거나, 현지 시장에서 마야 도자기를 살 수 있다.nbsp;

그러나 살바도르의 비트코인 사용은 암호화폐 애호가들의 꿈을 이루지 못하고 오히려 경세 이야기로 변했다. 한 나라가 암호화폐를 사용하고 자국 경제에 융합시키며 자신을 기술적 우호적인 피난처로 재구성하려 할 때 어떤 일이 일어날지 알려준다.이상은 풍만하고 현실은 뼈저리다.nbsp;

발렌타인 주간지의 기자는 최근 살바도르로 가서 비트코인이 그 나라에 미친 영향을 이해했다.1년 전, 살바도르는 비트코인을 법정 화폐로 확립하는 법률을 통과시켰다.41세의 나이브 버클러 (Nayib Bukele) 대통령이 지난해 9월 비트코인법에 서명하면서 살바도르는 세계 최초로 국내에서 암호화폐를 완전히 합법화한 국가가 되었다.그 후, 각종 규모의 은행, 기업, 상인들은 그 나라의 또 다른 공식 화폐인 달러와 함께 비트코인을 받아들일 것을 요구받았다.

거의 모든 평가 기준을 보면 비트코인의 채택은 이익보다 폐단이 많은 것 같다.살바도르 정부는 희소한 자원을 암호화폐와 관련 프로젝트에 투입했고 비트코인 가격이 붕괴되면서 정부 재정 상황이 악화되면서 수도와 암호화폐가 우호적인 해변 관광지의 소수를 제외하고는 비트코인을 사용하는 사람이 거의 없었다.nbsp;

코넬대 무역정책 교수이자 경제학자인 에스왈 프라사드 (Eswar Prasad) 는 "이번 비트코인 실험의 효과는 많은 사람들이 예상한 것처럼 좋지 않다"고 말했다.

사르바 다국적회의 반대파 의원 클로디아 오르티스

암호화폐 가격의 붕괴는 설상가상이라고 할 수 있다.작년 11월 이후 비트코인의 시가는 약 1.5조 억 달러 증발하여 많은 투자자들을 놀라게 했고 더욱 광범위한 암호화폐 시장이 투매되었다.이 과정에서 비트코인은 일부 국가 정부의 불만을 일으켰다. 그들은 비트코인이 정부의 화폐 통제권에 대해 전복적인 위협을 구성했다고 주장했다. 그 밖에 광산을 파는 데 대량의 에너지를 소모해야 하기 때문에 비트코인은 전기를 너무 낭비하는 것으로 여겨진다.

살바도르에서 암호화폐는 여전히 지지자가 있다. 특히 이 나라의 브클러 대통령은 트위터를 사랑하는 천희 세대로 암호화폐를 경제의 구세주로 여긴다.부클러는 비트코인법을 선포할 때 "우리는 과거의 모델을 타파해야 한다. 살바도르는 제1세계를 향해 매진할 권리가 있다."  

비평가들은 현재의 상황을 보면비트코인은 고작 뿌리 깊은 경제 문제에 대한 사람들의 주의력을 분산시켰을 뿐 아니라 부클러 독재 통치의 메커니즘이기도 하다.사실 비트코인은 분열의 힘으로 길거리 항의를 불러일으켰고, 이를 비판하는 사람들은 보복을 걱정했다.nbsp;

"이것이 가장 큰 실패이거나 가장 큰 사기극이다."라고 사르바 다국적회의 반대파 의원인 클로디아 오르티스 (Claudia Ortiz) 는 정부에서 부클러를 반대하는 몇 안 되는 관원 중 한 명이라고 말했다.

실패한 비트코인 실험

거시적인 측면에서 볼 때 살도바가 비트코인을 도입하는 방법은 이미 손실을 초래했다.부클러는 2019년 대통령에 당선되었을 때 빚더미에 쌓인 나라를 받아들였다. 전염병이 발생한 후 정부는 지출을 늘렸고 재정 상황이 더욱 악화되었다. 2021년 말에 이 나라의 채무가 GDP에서 차지하는 비율은 2020년의 71%에서 85%로 상승했다.nbsp;

부채가 갈수록 많아질 때 부클러는 비트코인을 구매하여 합법화하기 시작했다. 채권자들이 보기에 살바도르의 재정 상황이 갈수록 복잡해지면서 이 나라의 주권채권 수익률도 이에 따라 상승했다.경화 부족은 두 종류의 8억 달러 정부 채권에 대한 우려를 불러일으켰다. 이 두 채권은 각각 2023년 1월과 2025년에 만기가 된다.알레한드로 세라아 재무부 장관에 따르면 이 나라는 7월 현재 채권 보유자를 상환하기 위해 5억 6000만 달러를 모았다고 한다.세라아는 모든 채무를 상환하는 것은 거의 불가능하다고 인정했다.

비록 가격이 폭락했지만 비트코인은 살바도르에서 여전히 팬이 있다.

전 정부 관리들은 미래에 더 많은 재정 문제가 발생할 것이라고 생각한다.살바도르 중앙은행 전 행장, 독립 고문, 경제학자 칼로스 아세베도(Carlos Acevedo)는 "국제시장이 폐쇄된 상황에서 이 나라가 국내 시장의 자원으로 만기가 되는 채권을 상환할 수 있다고 생각하지 않는다"고 말했다.nbsp;

브클러가 정부 수입을 합리적으로 사용하는 것에 대한 사람들의 믿음도 그의 암호화폐 계획에 의해 약화되었다.반대파 지도자들에 따르면 이 계획에는'디지털 인프라'에 최소 2억 5000만 달러의 지출이 포함되어 있으며, 이 자금은 정부가 지원하는 디지털 지갑 같은 것들로 성인 국민에게 분배되고 30달러의 비트코인 보너스가 미리 설치되어 있다.이 돈은 암호화폐와 달러 간의 환전성을 확보하기 위해 200여 대의 비트코인 ATM기와 1.5억 달러의'비트코인 신탁기금'을 설립하는 데도 쓰인다.nbsp;

브클러는 재정 부족을 확대했다. 정부는 비트코인 보유량이나 지출 상황을 밝히기를 거부했지만 브클러의 추문에 따르면 그는 재정부를 위해 2381개의 비트코인을 구매했고 약 1.07억 달러를 썼다.가격이 하락함에 따라 부클러는 여러 차례 자신을 낮게 매입했다고 추궁했다.비트코인 가격의 하락과 부클러의 추문에 따르면 그의 전략은 수천만 달러의 손실을 초래했다.nbsp;

연간 예산이 80억 달러인 국가에 있어서는 이 손실이 그리 큰 편은 아니지만, 반대자들은 격노했다.반대파 의원인 크오르티스는 "이것은 가난하고 빚이 많은 나라의 공금을 가지고 도박하는 것과 같다. 현재 이 자원을 필요로 하는 국가는 그들이 불확실한 시간 내에 가치를 올리기를 기다릴 수 없다"고 말했다.nbsp;

살바도르를'비트코인 ATM기'로 만든 것도 국제통화기금(IMF) 등 대출 기관을 불안하게 했다.살바도르 정부는 2020년 IMF에 일괄 대출을 신청했고, 부클러가 비트코인법에 서명했을 때 13억 달러의 대출 협의를 협상하고 있었다.이 협상은 이미 결렬되었는데, 일부 원인은 IMF가 비트코인이 불안정을 가져올 것이라고 우려했기 때문이다.IMF는 발렌타인 주간지에 보낸 성명에서 "대출 방안에 대해 담판을 할 때 경제에 취약성을 가져올 수 있는 모든 요소를 고려해야 한다. 그 중에서 비트코인이 법정 화폐로서의 문제를 포함한다"고 말했다.

비트코인 수업을 듣는 학생

부클러는 사르바도르를 광부든 비트코인 관광객이든 전 세계의 중심으로 만들겠다고 고집하는 것 같다.지난해 11월 비트코인 가격이 6만 8000달러 안팎으로 최고치에 이르렀을 때 그는 공차과 화산 밑에 있는 연해 비트코인 시티(Bitcoin City) 건설에 자금을 제공하기 위해 비트코인 지원 채권을 발행할 계획을 발표했다.부클러는 이 도시가 암호화폐 투자자들의 조세 피난처가 되어 소득세, 재산세, 구매세를 납부할 필요가 없을 것이라고 말했다.살바도르는 화산에서 지열을 발생시켜 대량의 전력을 필요로 하는 암호화 광상들을 유치할 계획이다.

그러나 올해 3월로 예정된 채권은 연기됐다.살바도르 자신도 광산을 파고 있는데, 일부 전력은 기존 공장의 지열에너지에서 나온다.그러나 화산으로 구동되는 이 비트코인 도시의 건설은 느리고 형태가 나타나지 않았다.살바도르 대학의 전기 엔지니어 칼로스 마틴네스(Carlos Martinez)는 화산은 심지어 실행 가능한 지열 저수지가 아니라고 말했다.

부클러는 비트코인으로 은행 계좌가 없는 사람들에게 은행 서비스를 제공해 살바도르를 디지털 시대로 빠르게 진입시키겠다고 약속했지만 이 약속은 실현되지 않았다.연해 지역을 제외하고 일부 사람들만 암호화폐를 사용하고 있다. 페이팔의 Venmo와 같은 응용 프로그램이 아직 보급되지 않은 나라에서는 의외일지도 모른다.400만 명이 넘는 살바도르 사람들이 Chivo라는 전자 지갑을 다운로드했다. 최저 임금이 13달러인 나라에서 전자 지갑이 미리 입금된 30달러짜리 비트코인 보너스는 의심할 여지없이 매력적이다.nbsp;

그러나 최근 한 연구에 따르면 상금을 다 쓴 뒤 이 앱을 사용하는 사람은 20%에 불과하다.중소기업의 92퍼센트에 가까운 사람들이 비트코인이 그들에게 결코 중요하지 않다고 말했다."비트코인은 이 나라에 있어서 절대 중요하지 않다." 살바도르 경제학자이자 비트코인법의 비판자인 루이 멘브레노(Luis Membreño)는 정부의 박해를 우려해 해외로 망명했다고 말했다.

비트코인으로 점심을 사는 학생 & nbsp;

살바도르는 파벌, 빈곤, 그리고 끊임없이 상승하는 실업률과 계속 싸우고 있다.비평가들은 비트코인이 어떤 영향을 미쳤다면 암호화 관광객, 기술자, 인맥이 광범위한 엘리트들에게만 영향을 미쳤다고 말한다.nbsp;

부클러는 본문에 대해 인터뷰를 하지 않았고, 정부 대변인은 어떤 관원도 본문에 대해 인터뷰를 하도록 안배하지 않았다.

소수의 천국

비트코인의 살바도르에서의 사용 상황을 알고 싶다면 가장 좋은 장소는 해변이다. 특히 암호화폐 애호가들에게'비트코인 해변'이라고 불리는 엘존트는 살바도르에서 몇 안 되는 비트코인을 가장 받아들이고 싶은 지역 중 하나이다.nbsp;

그곳에서 28세의 파도타기 선수 윌프레도 우리아스(Wilfredo Urias)를 만날 수 있다. 그는 비트코인 거래에서 이윤을 얻었기 때문에 자신의 파도타기 학교를 설립했다.우리아스는 2020년 첫 100달러짜리 비트코인을 구매했다. 가격이 급등하면서 500달러가 됐다. 그리고 거래와 이윤을 계속 얻었다. 결국 번 돈은 12개의 서핑보드를 사고 코치를 고용하기에 충분했다. 그 중 일부 코치들은 비트코인으로 보수를 받기를 원했다.우리아스는 비트코인이 El Zonte에게 매우 유익하다고 말했다.

우리아스의 이야기는 대부분의 사바르도 사람들의 경험을 대표할 수 없다.발렌타인 주간지 기자가 만난 상점이나 점포에서는 거래소를 처리하는 데 필요한 QR코드 리더를 설치하는 경우가 드물고, 설치할 이유가 있다고 생각하지 않는다.nbsp;

"관광객들은 쇼핑을 하지 않는다. 그들은 단지 관광하러 왔을 뿐이다." 현지의 한 시장의 소상인은 그녀가 왜 비트코인을 지불 방식으로 받아들이지 않는지 설명할 때 말했다.

열대 삼림 속의 암호화폐 채광 시설

디지털 지갑이 해킹을 당해 매출이 떨어졌다는 상인들도 있다.El Zonte 해변에서 바구니를 파는 상인은 해커 경보로 전자 지갑이 잠겨 자금을 인출하거나 더 많은 비트코인 지불을 받을 수 없다고 말했다.그는 "현금을 계속 사용하는 것이 가상 화폐를 사용하는 것보다 낫다. 나는 더 이상 비트코인을 사용하지 않을 생각이다." 라고 말했다.

비트코인은 심지어 ATM기 사용도 더욱 복잡하게 만든다.비트코인 ATM기는 전통 화폐를 비트코인으로 바꾸어 디지털 지갑에 저장하지만 속도가 매우 느리다. 20달러짜리 비트코인 예금이 기자의 Chivo 전자 지갑에 나타나는 데 6시간이 걸렸다.비트코인 ATM기의 거래비는 정부가 보조하고 거래비는 통상적으로 매우 높다.그러나 기자가 간식을 살 때 전자 지갑의 돈은 거의 쓸모가 없다. 왜냐하면 만난 10개 상점 중 3곳만이 비트코인 지불을 받기를 원하기 때문이다.nbsp;

그러나 살바도르 수도에서는 암호화폐가 계속 발전하고 있으며, Strike, Bitrefill, Binance 등은 이미 입주했다.호화로운 술집에서 열리는 비트코인 애호가들의 매주 모임에서 참석자들이 모여 응용 프로그램에 대한 생각과 거주 허가를 받고 부동산을 사거나 투자하는 기교를 나눈다.nbsp;

"비트코인과 법정 화폐를 가지고 있다면 두 세계에 살고 있지만 살바도르에서는 두 세계가 융합되어 있다"고 캘리포니아 앱 개발자 달라스 라시(Dallas Rushing)는 암호화폐 관광객으로 살바도르에 왔다고 말했다.nbsp;

비트코인 투자자들은 부동산 구매에 흥미를 느낀다. 한 부동산 중개회사의 공동 창시자인 윌리엄 벨라스코(William Velasco)는 "우리가 이곳에 투자할 줄 몰랐던 나라에서 온 외국인들이 대량으로 몰려드는 것을 알아차렸다"고 말했다.nbsp;

이와 함께 비영리 단체들은 학생들에게 암호화폐 사용을 가르치려고 시도하고 있다.'나의 첫 번째 비트코인'(My First Bitcoin)이라는 비영리 조직이 전국 각지에서 수업을 개설했다."비트코인은 이 나라를 디지털 경제로 진입시킬 수 있다." 나폴레옹 오소리오(Napoleón Osorio)는 강사로 커피 원두가 많이 생산되는 고지 마을 아파네카의 한 학교에서 비트코인 수업을 마치고 돌아왔다고 말했다.그러나 그는 비트코인을 대중에게 보급하는 임무가 어렵고 많은 교육, 시간, 기술 투자가 필요하다고 말했다.

La Criba 지역사회 지도자 우과 그바라 & nbsp;

암호화폐권 외에 비트코인은 별다른 뚜렷한 영향을 미치지 않았다.기록하다최근 미래'비트코인 도시'의 기획지인 Conchagua에서 길거리 상인들이 노점을 벌이고 왔다 갔다 하며 파리를 잡으며 쇼핑객들을 기다리고 있는 것을 보았다.미래의'비트코인 도시'가 어떤 모습일지 상상할 수 있는 사람은 드물고, 비트코인을 어떻게 사용하는지 익숙한 사람은 더욱 적다.

현지 관리들은 비트코인 도시를 어떻게 보는지 확실하지 않다.인근 도시 La Unión의 시장인 오스카 파라다(Oscar Parada)는그는 건설이 언제 시작될지, 어디서 시작될지,그는 인프라 시설의 건설이 도전이 될 것이라고 덧붙였다.파라다는 부클러가 이끄는 New Ideas 당원이다. 그는 비트코인에 대해 별로 관심을 갖지 않는다고 말했다.지금은 필요 없다고 생각하지만 중장기적으로는 필요할 것이다.

La Criba는'비트코인 시티'건설이 가져온 영향을 느낀 지역사회 중 하나다.La Criba는 공차과 화산 부근의 가난한 어촌이자'비트코인 도시'의 개발 목표이다.그곳에는 50여 가구가 살며 고기잡이와 농업으로 생계를 유지한다.개발상들이 이 지역을 암호화폐의 목적지로 바꾸기를 원하기 때문에 현지 주민들은 땅을 팔아야 한다는 압력에 직면해 있다. 통상적으로 높은 할인가로 팔아야 한다.nbsp;

61세의 라크리바 주민과 지역사회 지도자 우고 게바라(Hugo Guevara)는 "우리는 수시로 대기하고 있다"고 말했다. 그는 모래밭과 무성한 붉은 숲 사이에 자리잡은 허름한 알루미늄 지붕 시멘트 오두막을 가리키며 "우리가 이렇게 사는 이유는 더 좋은 집을 지을 수 없기 때문이다. 내일 쫓겨날까 봐 걱정했기 때문"이라고 말했다.nbsp;

CBDC나 안정화폐가 더 전망이 밝아요.

살바도르는 비트코인을 실험하는 이상적인 곳이 아니다. 이 나라의 인터넷 보급률은 50%에 불과하고 상업 거래는 주로 현금이나 경화가 지원되는 신용카드를 통해 이루어진다고 할 수 있다.

비트코인은 안정된 화폐나 금융 체계가 없는 국가에서 더 좋은 전망을 가질 수 있다. 이런 국가의 악성 인플레이션 문제는 침식성이 있기 때문에 사람들은 자신의 저축을 사용할 수 없을까 봐 걱정한다.한편, 살바도르는 이런 문제가 없다. 2001년부터 이 나라는 달러를 공식 화폐로 삼아 다른 화폐를 가지고 달러와 경쟁하는 것은 매우 어렵다. 비트코인과 같은 곤혹스러운 것은 말할 것도 없다. 비트코인은 13년 역사의 소프트웨어 규칙으로 내부 가치가 없고 코드의 형식으로만 세계 각지의 컴퓨터에 존재한다.nbsp;

살바도르를 본받는 나라가 더 많을지는 (비트코인 애호가들의 가장 큰 희망) 불가능할 것 같다.올해 4월 중앙아프리카공화국은 비트코인을 법정 화폐로 정했지만 최고법원은 비트코인의 사용에 장애를 설정했다.

IMF, 세계은행, 국제채권시장의 비트코인에 대한 반대는 다른 국가의 정부의 이런 행동을 막을 수 있다.현재 암호화폐는 여전히 돈세탁과 정부 제재를 회피하는 경로이고 광물 발굴이 환경에 초래한 파괴는 암호화폐를 어느 나라에서나 논쟁성을 가지게 한다. 특히 다른 유형의 암호화폐가 비트코인의 에너지 집약형 거래 처리 시스템을 넘어설 때이다.

비록 비트코인이 더욱 안정적이고 추적할 수 있으며 친환경적이라 하더라도 그 기술은 국가 전체를 위해 설계된 것이 아니다.비트코인의 블록체인은 1초에 7건의 거래를 처리하고,Visa신용카드 네트워크는 1초에 24000건의 거래를 처리할 수 있다.추가된'번개'네트워크는 비트코인 거래를 더욱 빨리 처리할 수 있지만 시스템의 복잡성을 증가시키고 원시 블록체인의 고액 잠재 비용과 체증 문제를 해결할 수 없다.

살바도르 2.5억 달러의 디지털 인프라 예산 중 일부는 200대의 비트코인 ATM기를 설치하는 데 쓰인다.nbsp;

뉴욕대 금융학 교수 데이비드 예마르크(David Yermack)는 "비트코인이 작은 나라의 수요를 충족시키지 못하는 것은 경세 이야기" 라고 말했다.nbsp;

그러나 디지털 화폐나 응용 프로그램을 통해 점대점 거래를 하는 것이 옳지 않다는 것은 아니다.케냐에서는 모바일 앱을 통해 전통 화폐를 휴대전화에 저장된 계좌에 입금하고 문자메시지로 이체할 수 있다.서련국제송금(Western Union) 등 상업서비스에 비해 국제송금이나 이체를 할 때 중앙은행 디지털화폐(CBDC)의 비용이 더 낮아 살바도르 등 GDP의 4분의 1이 송금하는 국가에 큰 도움이 될 것이다.

사실상 기호화폐의 미래는 CBDC나 안정화폐일 가능성이 높다.중국은 CBDC를 순조롭게 내놓았고 바하마 CBDC'사원'도 정식으로 사용했으며 사코인은 스마트폰 앱에 탑재돼 리조트나 현금을 사용하는 곳에서 사용할 수 있으며 미국 등 다른 수십 개국에서도 CBDC를 연구하고 있다.nbsp;

실패는 아마도 살바도르의 비트코인 실험의 가장 좋은 결과일 것이다. 이 나라의 아세베도 전 중앙은행장은 "만약 비트코인법이 성공을 거두면 비트코인의 하락은 재난을 가져올 것이다. 비트코인법의 실패는 오히려 우리를 구할 것이다." 라고 말했다.

문 | 발렌타인 주간지 기고자 세브리나 에스코바르(Sabrina Escobar)